La teoría de la onda de Elliott fue concebida en su totalidad por Ralph Nelson Elliott, quien identificó patrones de ondas fractales recurrentes para comprender la relación entre los sentimientos y las tendencias del mercado. Como jubilado forzado, Elliott adquirió un pasatiempo muy inusual y poco convencional de analizar 75 años de gráficos anuales, mensuales, semanales y diarios en varios índices.
En su esencia, la teoría plantea la hipótesis de que el mercado de valores funciona en movimientos repetitivos hacia arriba y hacia abajo y que estos movimientos pueden predecirse porque se relacionan con la psicología del inversor y el sentimiento general. La hipótesis define dos grandes ondas conocidas como ondas impulsivas y correctivas. Entonces, durante el análisis, hay cinco sub-ondas que se encuentran haciendo la onda impulsiva y tres sub-ondas que constituyen la onda correctiva.
Si bien la teoría es bastante efectiva, sigue siendo, en su mayor parte, una teoría, lo que significa que diferentes operadores pueden interpretarla de manera diferente. Sin embargo, debido al gran volumen de datos que lo respaldan, ha demostrado ser un método bastante eficaz para analizar los mercados financieros a un nivel mucho más profundo.
Entendamos qué son las dos ondas y cómo funcionan.
¿Qué son las ondas de impulso?
Un patrón de onda de impulso es aquel en el que un activo se mueve con fuerza en la dirección en la que se mueve, en general, lo que denota lo que se puede interpretar como un movimiento “impulsivo” en la dirección.
Una onda impulsiva consta de cinco sub-ondas.
En el gráfico anterior, las ondas 1, 3 y 5 son ondas de impulso. Estas ondas siguen algunas reglas tácitas que definen su presencia. Estas reglas son irrompibles, lo que significa que se deben seguir ambas para construir un patrón de onda de impulso. Examinaremos estas reglas en la sección siguiente.
¿Qué son las ondas correctivas?
Como sugiere el nombre, las ondas correctivas tienden a moverse en contra de la dirección general de las ondas de impulso y, por lo general, constan de tres sub-ondas. Si bien son extremadamente útiles para identificar una tendencia alcista sólida de la acción del precio de un activo, son un poco difíciles de detectar, ya que pueden variar mucho en longitud.
¿Cómo funcionan las ondas de Elliott?
La teoría de la onda de Elliott analiza los cambios psicológicos dentro de las personas (de pesimistas a optimistas) sobre el mercado. Si podemos identificar patrones repetidos en los precios, comprender dónde nos encontramos hoy y luego aplicar la teoría de la onda de Elliott, entonces podemos identificar fácilmente hacia dónde se dirige el mercado. La teoría requiere que los analistas apliquen principios de probabilidad a los mercados financieros y el sentimiento psicológico general de los inversores que participan en él.
Técnicamente, las ondas funcionan con patrones simples. Dado que hay cinco impulsos y tres ondas correctivas, generalmente siguen un formato de 5-3. Este movimiento de 5-3 forma un solo ciclo.
En este gráfico, vemos las ondas 1, 3 y 5 como ondas de impulso. Sin embargo, 2 y 4 son las ondas correctivas. Recuerde que según la teoría de la onda de Elliott, las ondas correctivas no son más que fluctuaciones del sentimiento del mercado, que eventualmente empujan hacia arriba la acción del precio del activo. Hay algunas reglas que ayudan a identificar los patrones de ondas de Elliott.
Reglas de la teoría de ondas de Elliott
La primera regla es aplicable a las ondas 1 y 2. Establece que la segunda onda nunca retrocede más del 100% de la primera onda.
La segunda regla estipula que la tercera onda será la más corta de las tres ondas de impulso.
La tercera regla establece que la cuarta ola no puede bajar por debajo del máximo de la primera ola.
¿Cómo se pueden utilizar las ondas de Elliott en el comercio?
Simplemente puede seguir las reglas establecidas anteriormente para identificar los patrones y aplicar la teoría de la onda de Elliott correctamente. Dado que el principio se basa principalmente en los sentimientos del mercado, también puede consultar el Índice Crypto Fear and Greed para ver si hay similitudes entre el índice y el activo que está analizando.
El mejor momento para abrir una posición utilizando el análisis de ondas de Elliott sería durante la presencia / ocurrencia de la onda correctiva, siempre que todas las ondas en general sigan todas las reglas establecidas anteriormente.
Además, las herramientas de retroceso de Fibonacci pueden ser de ayuda al rastrear estas ondas. Debe prestar especial atención a los porcentajes clave de Fibonacci: 38%, 50% y 62%.
Si alguna de las ondas que está rastreando rompe alguna de las reglas, entonces necesita “volver a contar” las ondas para identificar un nuevo patrón.
¿Qué tan exitosa es la teoría de ondas de Elliott?
La teoría de la onda de Elliott es, de hecho, una teoría. Por lo tanto, es difícil decir qué tan exitoso puede ser porque los diferentes operadores / usuarios lo interpretan de manera diferente. El aspecto subyacente de la subjetividad al aplicar la teoría e identificar el impulso y / o la onda correctiva significa que significa cosas completamente diferentes para diferentes personas. Para algunos comerciantes, ha demostrado ser una herramienta extremadamente poderosa, pero para algunos ha sido un desafío identificar los patrones.
Si bien puede ser difícil identificar las olas, de hecho requiere una cantidad significativa de práctica y exposición a un análisis técnico más profundo. Como resultado, algunos traders / analistas experimentados a menudo lo combinan con otros indicadores técnicos y herramientas para identificar tendencias.
