El polémico debate entre comerciantes e inversores sobre qué técnica de análisis es la mejor ha estado ocurriendo durante bastante tiempo. Por un lado, el análisis fundamental ha demostrado funcionar especialmente para inversores experimentados, como Warren Buffet y Ralph Seger.
Por otro lado, el análisis técnico tiene sus propios méritos. En varios mercados de todo el mundo, los comerciantes han ganado millones con la ayuda del análisis técnico.
Sin embargo, la realidad es que una combinación de ambos produce los mejores resultados, especialmente en el espacio criptográfico, donde nada es fácilmente predecible.
Aquí hay una mirada en profundidad a ambas técnicas con comparaciones que lo ayudarán a tomar una decisión informada.
¿Qué es el análisis fundamental?
Invertir y negociar en cualquier mercado se trata de evaluar el valor de un activo para determinar si ese activo vale la pena a corto o largo plazo. El análisis fundamental es el proceso de medir el valor de un activo en función de factores económicos o financieros relacionados.
En el caso del mercado de valores, un analista fundamental consideraría el valor intrínseco de la empresa al observar los balances de la empresa, las tendencias económicas generales que seguramente afectarán a la industria y una mirada general al mecanismo interno de la empresa.
Este tipo de análisis normalmente se considera ideal para inversores a largo plazo. En esencia, el análisis fundamental mide el valor intrínseco de un activo mediante la evaluación de todos los aspectos tangibles e intangibles de la empresa o inversión utilizando información disponible públicamente. El objetivo es determinar mejor si el activo está infravalorado o sobrevalorado.
¿Qué es el análisis técnico?
El análisis técnico, por otro lado, es una técnica de negociación que evalúa el valor de una inversión en función de las estadísticas y tendencias de los movimientos de precios y el volumen de negociación de ese activo.
El análisis técnico se basa en la creencia de que los movimientos de precios pasados y la actividad del mercado de un activo determinado pueden utilizarse como una fuente valiosa de información para determinar la trayectoria futura de los precios de ese activo.
Mientras que un analista fundamental se centra en el valor intrínseco de la empresa y mide la capacidad de la empresa para aumentar las ganancias, así como los activos de esa empresa, un analista técnico solo observará el historial de precios y el volumen de negociación del activo.
Los analistas técnicos utilizan ecuaciones matemáticas, tablas y gráficos para determinar tendencias y patrones que respaldan una señal de compra o venta. Dado que el negocio subyacente no es una consideración, los analistas técnicos medirán estas señales en comparación con otros indicadores técnicos que respaldan una narrativa similar. Si bien el análisis fundamental anima al inversor a buscar el valor inherente de una empresa, el análisis técnico se ocupa de los métodos que pronostican la acción del precio del activo.
¿Qué son los indicadores técnicos?
Los indicadores técnicos forman la base del análisis técnico. Comprenden señales basadas en patrones que son producidas por el precio y el volumen de negociación de un activo y permiten al comerciante aprender y predecir los movimientos de precios futuros de ese activo específico.
Los analistas técnicos utilizan indicadores técnicos para estudiar y analizar los datos históricos del precio de un activo y otros movimientos del mercado para determinar los puntos de entrada y salida favorables de las operaciones.
En general, hay cuatro categorías de indicadores técnicos, que incluyen indicadores de tendencia, indicadores de impulso, indicadores de volumen e indicadores de volatilidad.
Como era de esperar, los indicadores de tendencia muestran la dirección general del mercado. Estos indicadores también se denominan osciladores, ya que se mueven entre valores altos y bajos formando un patrón ondulado en tablas y gráficos. Los ejemplos incluyen divergencia de convergencia de medias móviles (MACD), SAR parabólico y partes de Ichimoku Kinko Hyo.
Los indicadores de impulso se utilizan para indicar la fuerza de una tendencia. También se utilizan para determinar cuándo una tendencia en el mercado está a punto de revertirse. La mayoría de los comerciantes utilizan este tipo de indicadores para predecir cuándo está a punto de cambiar la trayectoria del precio de un activo. Los indicadores de impulso incluyen el índice direccional promedio (ADX), el índice de fuerza relativa (RSI) y el oscilador estocástico.
La clase de indicadores de volumen se compone de herramientas que se utilizan para determinar la intensidad de las órdenes de mercado de compra o venta de un activo específico. Estos incluyen el indicador de volumen en balance (OBV), el indicador de volumen, el indicador de volumen de Klinger y el indicador de flujo de dinero de Chaikin.
Por último, los operadores utilizan los indicadores de volatilidad para determinar la frecuencia con la que cambia el precio de un activo dentro de un período determinado. Cuanto más rápido cambia el precio, más volátil es. Ejemplos de tales indicadores incluyen la Banda de Bollinger.
Los mejores indicadores técnicos para activos criptográficos y acciones
Aquí hay un vistazo a algunos de los mejores indicadores técnicos que puede usar para operar con criptoactivos y acciones.
- Volumen en equilibrio: este es un indicador técnico que utiliza el volumen de negociación cambiante de un activo para hacer predicciones de precios.
Línea de acumulación / distribución: este indicador se utiliza para medir el flujo de capital hacia y desde un mercado. - Índice direccional promedio (ADX): este indicador mide la oferta y la demanda de un activo para determinar la fuerza de las tendencias de precios existentes en ese mercado.
- Indicador Aroon: este indicador se utiliza para identificar la fuerza de una tendencia, así como los cambios en el movimiento del precio de un activo.
- Divergencia de convergencia de la media móvil (MACD): los inversores y los comerciantes utilizan este indicador para determinar la fuerza de una tendencia en el precio de un activo.
- Media móvil exponencial (EMA): la media móvil exponencial es una variación del indicador de media móvil que se utiliza para medir los cambios periódicos de precio promedio a lo largo del tiempo para producir, comprar y vender señales para el comerciante o inversor.
- Índice de fuerza relativa (RSI): este es un indicador de impulso que determina si un activo está sobrecomprado o sobrevendido mediante la evaluación de la magnitud de los cambios de precios recientes.
- Oscilador estocástico: similar al RSI, el oscilador estocástico es un indicador de impulso que determina las condiciones de sobrecompra y sobreventa en el mercado.
Análisis fundamental vs análisis técnico
Aunque el análisis fundamental y técnico es diferente, la mayoría de los traders prefieren utilizar una combinación de ambas técnicas, ya que cada una tiene su propio conjunto de pros y contras.
Sin embargo, la combinación de ambas técnicas todavía requiere una gran habilidad, ya que ambas estrategias deben probarse en diferentes mercados para determinar su viabilidad. Por lo general, los traders novatos tienden a utilizar el análisis fundamental, ya que requiere menos tecnicismos, mientras que el análisis técnico es popular entre los profesionales con años de experiencia.
En general, incluso para los recién llegados al sector del comercio de cifrado, hay varias fuentes educativas disponibles que pueden ayudarlo a formular estrategias viables que combinen ambas técnicas.
